满足好股票条件
在股票市场上,寻找和投资表现良好的股票至关重要。为了提高投资组合的成功率,投资者应该寻找满足特定条件的好股票。以下是一些关键条件,可以帮助您识别出值得考虑的股票:
财务健康
强劲的盈利能力:寻找具有持续稳定盈利能力的股票。查看每股收益 (EPS)、净利润率和营业利润率等指标。稳健的现金流:公司的现金流应该稳定且可预测。检查营业现金流、自由现金流和现金流对总负债的比率。健康的资产负债表:评估公司的资产和负债,以确定其财务杠杆率和偿债能力。健康的资产负债表表明公司在应对经济下滑或其他挑战时拥有财务缓冲。增长潜力
持续的收入增长:寻找收入稳步增长的股票。审查收入增长率和对收入预测的共识估计。高利润率:高利润率的公司具有更强的盈利能力,这意味着它们可以将收入转化为利润的效率更高。查看毛利率、营业利润率和净利润率。扩张的机会:确定具有扩张机会的公司,例如通过新产品、新市场或收购。竞争优势
持久的竞争优势:寻找具有可持续竞争优势的股票,例如品牌知名度、技术优势或规模经济。高市场份额:具有高市场份额的公司在该行业中拥有强大的地位,通常拥有定价能力和强大的市场地位。差异化产品或服务:公司应该拥有与竞争对手不同的独特产品或服务,为其提供竞争优势。估值
合理的市盈率 (P/E):市盈率衡量股票的价格与每股收益的关系。寻找市盈率低于行业平均水平或具有吸引力的绝对估值的股票。成长型股票的市销率 (PEG): PEG 比率将市盈选择一只好股需要什么条件
投资股票是一项风险与回报并存的活动,挑选一只优质股票需要满足多个条件。 首先,必须深入了解公司的盈利状况。 细致审查公司的财务报告,评估其盈利能力和成长潜力,这是挑选理想股票的基础。 其次,应关注公司的竞争力和发展前景。 掌握公司在市场中的地位,了解行业竞争格局及未来发展趋势,以此预测公司未来的增长潜力。 第三,要分析股价与估值的匹配程度。 股价并非唯一考量因素,还需评估股票价格与公司价值之间的关系,寻找估值合理的股票,以期获得稳健的收益。 此外,还需考虑公司的治理结构和管理层素质。 了解公司的管理层和董事会背景,评估其能力和公司治理水平,这对于股票选择至关重要。 同时,关注公司的成长潜力,例如公司是否有新产品或业务线的拓展,是否具备多元化的经营策略等。 综上所述,挑选优质股票需要全面分析,综合考量公司的财务状况、竞争力、发展前景和估值水平等多方面因素,才能实现投资回报的最大化。
满足什么条件的股票会大涨
1、一只好的股票需要满足下面四个标准:好的行业、好的管理层、好的产品、好的机制。 2、首先好的行业非常重要,所谓“男怕入错行”,在好的行业中才更容易创造、实现价值。 行业增速要快,企业价值的增长往往需要建立在行业的高增长基础之上,历史上像万宝路香烟这种在低增速行业中实现长期增长的公司并不多见。 同时行业的商业模式要好,比如,寿险与航空就显著不同,全世界航空公司破产的案例非常多,但寿险就较少,不同行业的经营模式与不确定性明显不同,企业创造价值会有较大区别,巴菲特就喜欢保险而讨厌航空。 还有一点,企业价值增长后对现金的需求也很重要,如有些企业虽然可以赚到大量盈利,但是新的盈利增长却需要大量的资本投入。 在这个方面,品牌白酒的特性就完全不同,不同配方和产品保护了企业,竞争是有序的,而新增产能对资金消耗相对不大,这就是为何品牌白酒一直是股市估值高端的重要原因。 3、好的管理层和好的机制同等重要。 即便是好的行业,但是没有好的管理层依然难以创造价值,比如景点类公司,拥有无法比拟的自然资源垄断以及客的快速增长,但是管理层的绩效与机制缺乏,鲜见有优质回报的公司。 另外,机制也同等重要,看看多数国有企业的经营成果与改制后的对比,大家就都心中有数了。 从这点上看,资本市场应该用宽容的心态去看待管理层激励,有激励要比没有激励对企业的长期发展强很多。 4、要拥有好的产品的道理很简单,生产微软产品和生产一般纺织品,面对的行业竞争显然不同。 有壁垒的产品可以使企业从价格战、服务战、广告战等激烈的竞争中隔离出来,企业更容易创造盈利回报股东。 动力组合基金近期正是根据上述四个原因进行了价值投资,回避了题材股和“差”的公司。 5、除了个股选择,对于管理的资产额较大的朋友,可能需要在中观层面考虑行业和板块配置。 这里我和大家谈谈对行业配置的感受。 其实做行业配置并不难,主要依据就是“低估”,哪个行业在整个市场中估值明显偏低,加大行业配置一般都可以在中期获得较好回报。
好股票的指标
一、基本面指标
1、净资产收益率(ROE)
如果只能用一个指标去评判一家公司,我一定用净资产收益率(ROE)。 ROE是综合评价一家公司盈利能力的最佳指标。 ROE越高越好,最低标准也要15%以上。 最好的公司,我称为R15俱乐部成员的公司,需要满足最近10年平均ROE大于20%,并且每年ROE大于15%。
2、毛利率
毛利率往往代表着一家公司的护城河宽度及垄断能力,毛利率越高越好,大于50%是最好的。
3、负债率
负债率代表一家公司承受打击的能力,负债率越低越好,低于50%是最好的。 (本博注:不同意负债率越低越好的观点,投资标的负债率低虽然表明安全性高,但也说明经营效率不是很高,所以说适当的负债率才是最好的。 )
4、分红率
分红代表一家公司的诚信,尤其在A股,这个指标是判断是否做假的利器。 分红不是越高越好,30%-50%是一个最佳区域,太高不可持续且说明缺乏成长性。 每年股息率能大于一年定期收益是最好的。
5、公司前景
公司所在的行业前景,公司本身的可持续前景,容量,虽只能定性,不能定量,但却不能缺少。 一定得有光明的前景,得有盼头,没有盼头的公司是不是好的投资标的。
二、估值指标
6、市净率(PB)
市净率是和ROE联动的指标,对于一家ROE为10%的公司,我认为其价值就是净资产,即PB为1。
以此为基础,合理的PB=(ROE^2)100;
如果加入分红指标,合理PB=((ROE^2)(1-分红率))100 ROE分红率10。
例如一个长期ROE为20%的公司,不考虑分红,他合理PB应该是4倍。
对于好股票,当前PB低于合理PB的一半是最好的投资机会。
长期平均PB也可以作为合理PB的另一个标准,当前PB低于长期平均PB的一半也是判断一直好股票的重要条件。
7、市盈率(PE)
PE相比PB来说,灵敏度更高,波动更大,但却更直观。 因为这个特点,不适合周期性股票的估值。
不考虑分红,合理PE=ROE100
考虑分红,合理PE=ROE100(1-分红率) 分红率10。
一家ROE为15%的公司,分红30%,那么其合理PE为1507 0310=105 3=135
好股票的标准是当前PE低于其合理PE的一半。
长期平均PE也可以作为合理PE的另一个标准,当然好股票的标准也是当前PE低于其长期平均PE的一半。
大家认为好的股票有哪几只
长线好股票的标准:
1、基本面优秀。
虽说股票不等于企业,但是从长期来看,股票的市值,跟企业的成长是同步的,企业就是股票市值的基础。
废品企业,股票十年不涨,甚至长期还会走下跌通道。
优秀的企业,股价长期都是走上涨趋势的。
2、合理的估值。
在好企业的基础上,估值一定要合理,或者偏低,才具备长线买入的价值。
就算是茅台,虽然是好企业,但是在800块的时候,PB已经超过10倍,显然就不是好的买入市值,也就不能算是好股票。
例如有一个股票:ROE(净资产收益率)达到10%以上,PB(市净率)2倍以下,负债率低于50%,盘子不大于500亿。 这就可以算是一个高成长低估值的好企业。
当然,估值永远都是相对的,以上标准也只是一个模糊的参考,千万别当教条来用。
3、上涨趋势。
不抄底是一个成熟投资者最基本的素养,换句话说,也就是不要买下跌趋势的股票。
怎么才能选到好股票
大家认为好的股票有中国远洋、工商银行、中国铝业、中国平安、万科A、中国船舶、网宿科技、亚太股份等。 股票是一种有价证券,是股份公司在筹集资本时向出资人发行的股份凭证,代表着其持有者(即股东)对股份公司的所有权,购买股票也是购买企业生意的一部分,既可和企业共同成长发展。 这种所有权为一种综合权利,如参加股东大会、投票表决、参与公司的重大决策、收取股息或分享红利差价等,但也要共同承担公司运作错误所带来的风险。 获取经常性收入是投资者购买股票的重要原因之一,分红派息是股票投资者经常性收入的主要来源。
1、基本面
基本面分析主要是针对整体的宏观经济、行业背景和公司的基本情况。 宏观经济方面包括经济发展的态势、宏观方面的政策等等,这些对投资者的股票价格是有较大联系的。 例如国家大力发展扶持5G方面设施的相关政策,那5G方面的个股会受到部分利好的程度。 再例如全球经济大幅衰退,产生了金融危机。 则市场都会有大概率的下跌。 行业背景包括行业的发展程度、行业后续发展空间、行业受到国家的重视度等等。 要知道行业板块对行业内的个股是有带动作用的。 例如:证券行业前期就是受到了国家方面的重视,频频出台政策促进证券行业上涨。
公司的基本情况,这其中包括公司的财务状况、市场占有率、盈利情况等等相关因素。 在这其中财务状况和盈利情况可以通过上市公司的资产负债表、利润表、现金流量表、市盈率、市净率等等去研究观察。 市场占有率就需要去对比其他上市公司市场情况去研究观察了。
2、技术面
技术面分析就包括交易者的交易策略,有的交易者通过量价策略的技术指标、有的用自主划线的方式、有的用MACD、KDJ、ROLL等这些技术指标参数组合、还有的用其他的理论战法等等。
把握对了市场和股票的趋势,交易方面你的赢率就会相对的提高。 但是市场中没有神的存在,不可能有交易者百分之百的正确。 所以技术面要通过无限的交易和复盘去检验自己交易系统。
3、演化
交易者看到的数据可以说大部分都是历史而不是未来。 而交易者通过历史去投资未来股票的预期收益,在这之中的过程就是演化。 在选股的时候就要去考虑演化的这个过程,这个过程是一步一步观察出来的,观察它是否脱离了你的交易系统。
总体来说,一支好的股票有很多前提条件和依据,并不是任何单一的技术面指标或是单一的基本面信息就可以做到好的股票。 选到好股票需要我们投资者逐步按照自己的交易系统去可观的调查股票信息。
温馨提示:
1、以上解释仅供参考。
2、入市有风险,投资需谨慎。
应答时间:2021-11-08,最新业务变化请以平安银行官网公布为准。
预约股票开户,股票交易佣金万一免五,资金大佣金更低。国内顶级证券公司开户,所有费率均可调到最低标准,开户微信:gpkhcom